Kalkylator för optionskontraktets nominella värde

Om denna kalkylator

Det nominella värdet av en optionsposition är det totala värdet av de underliggande aktier som kontraktet kontrollerar, beräknat som Nominellt värde = underliggande pris × antal kontrakt × kontraktsmultiplikator. För vanliga amerikanska aktieoptioner är multiplikatorn 100 aktier per kontrakt, så en enda köpoption på en aktie à 150 dollar har en nominell exponering på 15 000 dollar även om den betalda premien kanske bara är några hundra dollar — den hävstången är precis det som gör optioner både attraktiva och riskfyllda.

Optionshandlare, riskchefer och marginalavdelningar hos mäklarfirmor använder nominellt värde snarare än betald premie för att dimensionera positioner i förhållande till kontots egna kapital, sätta exponeringsgränser på portföljnivå och beräkna marginalkrav enligt regler som FINRA:s eller CBOE:s. Det är också det tal som används när man jämför en optionspositions marknadsexponering med en motsvarande aktie- eller terminsposition, eftersom enbart premien dramatiskt underskattar hur stort underliggande värde som faktiskt står på spel.