Υπολογιστής Προθεσμιακής Ισοτιμίας

Σχετικά με αυτόν τον υπολογιστή

Η καλυμμένη ισοτιμία επιτοκίων (CIRP) συνδέει την προθεσμιακή ισοτιμία με την τρέχουσα ισοτιμία και τη διαφορά επιτοκίων μεταξύ δύο νομισμάτων: F = S × (1 + i_domestic × t) / (1 + i_foreign × t), όπου S είναι η τρέχουσα ισοτιμία, i_domestic και i_foreign είναι τα δύο επιτόκια και t είναι η διάρκεια του συμβολαίου. Το νόμισμα με το υψηλότερο επιτόκιο διαπραγματεύεται με προθεσμιακή έκπτωση και εκείνο με το χαμηλότερο επιτόκιο με προθεσμιακό πριμ — η συνθήκη ισοτιμίας είναι αυτή που εμποδίζει το αρμπιτράζ ανάμεσα στην τρέχουσα αγορά, την προθεσμιακή αγορά και τις χρηματαγορές να είναι κερδοφόρο.

Τα προθεσμιακά γραφεία συναλλαγών των τραπεζών και οι διαπραγματευτές συναλλάγματος χρησιμοποιούν αυτόν τον τύπο για να προσφέρουν προθεσμιακές ισοτιμίες στους πελάτες, οι διαχειριστές ταμειακών διαθεσίμων των επιχειρήσεων τον χρησιμοποιούν για να αντισταθμίσουν τον συναλλαγματικό κίνδυνο μελλοντικών απαιτήσεων ή υποχρεώσεων σε ξένο νόμισμα, και οι traders αρμπιτράζ και carry τον χρησιμοποιούν για να ελέγξουν αν μια προσφερόμενη προθεσμιακή ισοτιμία αφήνει κάποιο κέρδος χωρίς κίνδυνο στο τραπέζι.